ポジション
ポートフォリオ一覧の読み方、ポジションの履歴の開き方、各数値の意味を説明します。
ポートフォリオは、ファンドが投資した企業の一覧です。ポジションは案件のクローズ時に自動で作成されるので、企業を二重に入力することはありません。以降はそのポジションに対してラウンド、評価額、イグジットを記録していきます。
一覧
上部のファンドのピル（すべてのファンド または個別のファンド）で表示範囲を切り替えます。続いて4つのサマリーカード — 投資額、加重平均の倍率付きの 総価値、イグジット数付きの アクティブ、要注意 — が表示されます。
テーブルはポジションごとに1行です。
| 列 | 意味 |
|---|---|
| 企業 | 名前とセクター。行を選ぶとポジションが開きます |
| ファンド | ポジションを保有するビークル |
| 初回投資 | 初回投資の日付 |
| 投資額 | 参加したすべてのラウンドの合計コスト（$M） |
| 持分% | 希薄化後の現在の持分 |
| 総価値 | 現在の評価額に実現収益を加えたもの（$M） |
| MOIC | 総価値 ÷ 投資額 |
| ステータス | アクティブ、要注意、イグジット済み、減損済み |
各行の2つのアイコンボタン — 新しいラウンドを記録 と イグジットを記録 — から、一覧を離れずに各フォームを開けます。
ファンドにまだ保有がない場合、ポジションの作成方法が案内されます。パイプラインで案件をクローズにドラッグするか、案件の 投資を記録 を使います。
ポジションの詳細
行を選ぶとポジションのポップアップが開きます。内容は次のとおりです。
- 主要数値：投資額、総価値、持分、MOIC。
- 初回投資 と 保有期間、評価額 · 参入時 → 最新、実現収益。
- 企業レコードから取得した 証券種別、取締役会 · プロラタ、当社の役割、設立 · チーム、共同投資家、ウェブサイト。
- 四半期 KPI — 最新の依頼のステータスと、依頼またはリマインダーのボタン。
- ラウンド・フォローオン履歴 — 初回投資からフォローオン、評価替え、イグジットまでのすべての項目を新しい順に表示。各項目に日付、評価額、当社の投資額、ラウンド後の持分、この項目を編集 アイコンが付きます。
- イグジットを記録 と 新しいラウンドを記録 のボタン。
項目を編集すると、記録時と同じフォームが入力済みの状態で開きます。閉じると一覧ではなくポジションに戻ります。初回投資も同じ方法で、履歴の行から編集します。
数値の導き方
- 持分 は初回ラウンドから始まり、その後の各ラウンドで調達額と当社の参加状況に応じて希薄化されます。
- 価値 は、最新のポストマネー評価額に持分を掛けたもの、または投資の編集時に入力した現在価値です。
- MOIC は総価値（現在の評価額 ＋ 実現収益）を投資総額で割ったものです。減損したポジションは 0.0× で終わり、全株イグジットは収益 ÷ 投資額で終わります。
金額はすべてファンドの通貨の百万単位です。ファンド全体のリターン — TVPI、DPI、IRR — は、これらのポジションとファンドのキャピタルコール・分配をもとにパフォーマンス画面で計算されます。